Den unge charmerende Frede Hansen er agent i spøg og skæmt og befinder sig i filmens begyndelse ombord på en færge på vej hjem fra en tur sydpå med tasken fuld af nye, sjove påhit. Ombord er en anden agnet – en hemmelig agent med en taske mage til Fredes. Den hemmelige agent er skarpt forfulgt af to uhyggelige gangstere i læderfrakker, der er på jagt efter hans taske. Inden de gør det af med ham får han byttet sin taske ud med Fredes, som derved rodes ind i utroligt dramatiske situationer. Da Frede langt om længe kommer til København, bliver han hvervet som rigtig agent – med den super-effektive agent Smith som hjælper… Og så kører det bare deruda’…